Главная » Файлы » Книги » Финансовый риск-менеджмент |
РАЛЬФ ВИНС. Математика управления капиталом. Методы анализа риска для трейдеров и портфельных менеджеров
[ · Скачать удаленно (2.18 Mb) ] | 27.11.2009, 19:07 |
Оглавление Посвящение Введение Некоторые распространенные ложные концепции Сценарии и стратегия худшего случая Система математических обозначений Синтетические конструкции в этой книге Оптимальное количество для торговли и оптимальное f Глава 1 Эмпирические методы Основные концепции Серийный тест Корреляция Обычные ошибки в отношении зависимости Математическое ожидание Реинвестировать торговые прибыли или нет Измерение степени пригодности системы для реинвестирования посредством среднего геометрического Как лучше всего реинвестировать Торговля оптимальной фиксированной долей Формулы Келли Поиск оптимального f c помощью среднего геометрического Средняя геометрическая сделка Почему необходимо знать оптимальное f вашей системы Насколько может быть серьезен проигрыш Современная теория портфеля Модель Марковица Стратегия среднего геометрического портфеля Ежедневные процедуры при использовании оптимальных портфелей Сумма весов систем в портфеле, превышающая 100% Как разброс результатов затрагивает геометрический рост Фундаментальное уравнение торговли Глава 2 Характеристики торговли фиксированной долей и полезные методы Порог геометрической торговли Один комбинированный денежный счет по сравнению с отдельными денежными счетами Рассматривайте каждую игру как бесконечно повторяющуюся Потеря эффективности при одновременных ставках или торговле портфелем Время, необходимое для достижения определенной цели, и проблема дробного f Сравнение торговых систем Слишком большая чувствительность к величине наибольшего проигрыша Приведение оптимального f к текущим ценам Усреднение цены при покупке и продаже акций Законы арксинуса и случайное блуждание Время, проведенное в проигрыше Глава 3 Параметрическое оптимальное f при нормальном распределении Величины, описывающие распределения Моменты распределения Нормальное распределение Центральная предельная теорема Работа с нормальным распределением Нормальные вероятности Последующие производные нормального распределения Логарифмически нормальное распределение Параметрическое оптимальное f Распределение торговых прибылей и убытков (P&L) Поиск оптимального f пo нормальному распределению Алгоритм расчета Глава 4 Параметрические методы для других распределений Создание характеристической функции распределения Подгонка параметров распределения Использование параметров для поиска оптимального f Проведение тестов «что если» Приведение f к текущим ценам Оптимальное f для других распределений и настраиваемых кривых Планирование сценария Поиск оптимального f пo ячеистым данным Какое оптимальное f лучше? Глава 5 Введение в методы управления капиталом с использованием параметрического подхода при одновременной торговле по нескольким позициям Банкротство, риск и реальность Модели ценообразования опционов Модель ценообразования европейских опционов для всех распределений Одиночная длинная позиция по опциону и оптимальное f Одиночная короткая позиция по опциону Одиночная позиция по базовому инструменту Торговля по нескольким позициям при наличии причинной связи Торговля по нескольким позициям при наличии случайной связи Глава 6 Корреляционные связи и выведение эффективной границы Решение систем линейных уравнений с использованием матриц-строк Интерпретация результатов Глава 7 Геометрия портфелей Геометрическая эффективная граница Неограниченные портфели Оптимальное f и оптимальные портфели Порог геометрической торговли для портфелей Подведение итогов Глава 8 Управление риском Переразмещение: четыре метода Зачем переразмещать? Страхование портфеля—четвертый метод переразмещения Необходимые залоговые средства Ротация рынков Резюме Несколько слов о торговле акциями Заключительный комментарий | |
Просмотров: 2950 | Загрузок: 865 | |